Resultados de la Encuesta sobre Créditos Bancarios del segundo trimestre del 2009
De acuerdo a los resultados de la encuesta trimestral sobre Condiciones Generales y Estándares en el Mercado del Crédito, realizada en junio del 2009 por el Banco Central de Chile, la fracción neta de bancos que reporta condiciones más restrictivas de aprobación de créditos se reduce por segundo trimestre consecutivo, sugiriendo una gradual estabilización de dichas condiciones. La demanda por crédito muestra una evolución similar.
El 10% neto de las instituciones encuestadas señala que los estándares de aprobación se han vuelto más restrictivos para el conjunto de grandes empresas (60% en la encuesta anterior), mientras un 16% neto indica mayores restricciones a pequeñas y medianas empresas (44% en la encuesta anterior). Esto se atribuye a cambios del entorno económico y sus perspectivas y a una evaluación menos favorable del riesgo de crédito de los clientes. Producto de lo anterior, han aumentado los requerimientos de garantías, así como los spreads sobre el costo de fondos de los créditos comerciales y el premio exigido a los créditos más riesgosos, y han disminuido las líneas de crédito.
Por su parte, un 43% de las instituciones encuestadas indica que las solicitudes de nuevos créditos por parte de las grandes empresas se han mantenido estables, mientras un 58% de los bancos encuestados señala lo mismo para las pequeñas y medianas empresas (en ambos casos el indicador neto es cero). Para las grandes empresas, esto respondería a un aumento de las necesidades de capital de trabajo, compensado por una disminución de la inversión en activo fijo. En tanto, las pequeñas y medianas empresas estarían acudiendo a la banca para sustituir otras fuentes de financiamiento, a pesar de disminuir también su inversión en activo fijo.
Las condiciones de aprobación de créditos a empresas inmobiliarias y de construcción se han restringido para un 11% y 17% neto de las instituciones encuestadas, respectivamente (59% en la encuesta anterior, en ambos casos). Lo anterior debido al deterioro del entorno económico y el aumento del riesgo de crédito de estos clientes. Esto se refleja, principalmente, en un aumento del spread de los créditos sobre el costo de fondo. Por otro lado, un 50% neto de los bancos percibe un debilitamiento de la demanda de las empresas inmobiliarias (59% en la encuesta anterior), debido al menor dinamismo de este sector.
Para el segmento de créditos a personas, el 6% neto de los bancos encuestados indica que las condiciones de otorgamiento de créditos de consumo se han vuelto más restrictivas (29% en la encuesta anterior). Estas condiciones responden, principalmente, a un aumento en el riesgo de crédito de la cartera de consumo, y se reflejan en una disminución de los montos aprobados. A su vez, un 6% neto de los bancos señala haber flexibilizado sus condiciones para créditos hipotecarios (18% neto restringía en la anterior) debido a un aumento de la competencia, lo que se traduce en un menor spread sobre el costo de fondos del banco o comisión para estos créditos.
Un 11% neto de los bancos encuestados señala que la demanda por créditos de consumo se ha debilitado (47% en la encuesta anterior), mientras que un 28% neto indica un fortalecimiento de la demanda de créditos hipotecarios (comparado con un 35% más débil en la encuesta anterior). Mientras la menor demanda por créditos de consumo respondería a un empeoramiento de las condiciones de ingresos de los clientes, la demanda de créditos hipotecarios obedecería a condiciones más atractivas de tasas de interés.
Antecedentes
Esta encuesta tiene por objeto conocer la percepción acerca de los estándares de aprobación de nuevos créditos y la demanda por financiamiento bancario. Se efectúa a los ejecutivos responsables de las áreas de crédito de las instituciones bancarias en Chile. Los resultados de esta encuesta permiten obtener información sobre la percepción del comportamiento del crédito y la demanda agregada con el fin de comprender mejor los factores económicos y financieros que explican su evolución.
Para mayor información, el cuestionario con las preguntas de la encuesta y las cifras de los resultados netos agregados para el período 2003-2009, así como la metodología empleada, se encuentran disponibles en la página web del Banco Central (www.bcentral.cl).
El 10% neto de las instituciones encuestadas señala que los estándares de aprobación se han vuelto más restrictivos para el conjunto de grandes empresas (60% en la encuesta anterior), mientras un 16% neto indica mayores restricciones a pequeñas y medianas empresas (44% en la encuesta anterior). Esto se atribuye a cambios del entorno económico y sus perspectivas y a una evaluación menos favorable del riesgo de crédito de los clientes. Producto de lo anterior, han aumentado los requerimientos de garantías, así como los spreads sobre el costo de fondos de los créditos comerciales y el premio exigido a los créditos más riesgosos, y han disminuido las líneas de crédito.
Por su parte, un 43% de las instituciones encuestadas indica que las solicitudes de nuevos créditos por parte de las grandes empresas se han mantenido estables, mientras un 58% de los bancos encuestados señala lo mismo para las pequeñas y medianas empresas (en ambos casos el indicador neto es cero). Para las grandes empresas, esto respondería a un aumento de las necesidades de capital de trabajo, compensado por una disminución de la inversión en activo fijo. En tanto, las pequeñas y medianas empresas estarían acudiendo a la banca para sustituir otras fuentes de financiamiento, a pesar de disminuir también su inversión en activo fijo.
Las condiciones de aprobación de créditos a empresas inmobiliarias y de construcción se han restringido para un 11% y 17% neto de las instituciones encuestadas, respectivamente (59% en la encuesta anterior, en ambos casos). Lo anterior debido al deterioro del entorno económico y el aumento del riesgo de crédito de estos clientes. Esto se refleja, principalmente, en un aumento del spread de los créditos sobre el costo de fondo. Por otro lado, un 50% neto de los bancos percibe un debilitamiento de la demanda de las empresas inmobiliarias (59% en la encuesta anterior), debido al menor dinamismo de este sector.
Para el segmento de créditos a personas, el 6% neto de los bancos encuestados indica que las condiciones de otorgamiento de créditos de consumo se han vuelto más restrictivas (29% en la encuesta anterior). Estas condiciones responden, principalmente, a un aumento en el riesgo de crédito de la cartera de consumo, y se reflejan en una disminución de los montos aprobados. A su vez, un 6% neto de los bancos señala haber flexibilizado sus condiciones para créditos hipotecarios (18% neto restringía en la anterior) debido a un aumento de la competencia, lo que se traduce en un menor spread sobre el costo de fondos del banco o comisión para estos créditos.
Un 11% neto de los bancos encuestados señala que la demanda por créditos de consumo se ha debilitado (47% en la encuesta anterior), mientras que un 28% neto indica un fortalecimiento de la demanda de créditos hipotecarios (comparado con un 35% más débil en la encuesta anterior). Mientras la menor demanda por créditos de consumo respondería a un empeoramiento de las condiciones de ingresos de los clientes, la demanda de créditos hipotecarios obedecería a condiciones más atractivas de tasas de interés.
Antecedentes
Esta encuesta tiene por objeto conocer la percepción acerca de los estándares de aprobación de nuevos créditos y la demanda por financiamiento bancario. Se efectúa a los ejecutivos responsables de las áreas de crédito de las instituciones bancarias en Chile. Los resultados de esta encuesta permiten obtener información sobre la percepción del comportamiento del crédito y la demanda agregada con el fin de comprender mejor los factores económicos y financieros que explican su evolución.
Para mayor información, el cuestionario con las preguntas de la encuesta y las cifras de los resultados netos agregados para el período 2003-2009, así como la metodología empleada, se encuentran disponibles en la página web del Banco Central (www.bcentral.cl).
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